ราคาน้ำมันพุ่งขึ้นมากกว่า 6% ในช่วงต้นเซสชันเอเชีย หลังจากมีรายงานว่าเรือบรรทุกน้ำมันสองลำถูกโจมตีในน่านน้ำอิรัก ท่ามกลางสงครามระหว่างสหรัฐฯ-อิสราเอลกับอิหร่านที่ทวีความรุนแรงขึ้น ราคาน้ำมันดิบเวสต์เท็กซัสอินเตอร์มีเดียต (CLc1) พุ่งขึ้น 6.5% สู่ระดับ 91.58 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่ราคาน้ำมันเบรนท์ (LCOc1) ก็ปรับตัวสูงขึ้นเช่นกัน
รายละเอียดการโจมตี
เรือบรรทุกน้ำมันระหว่างประเทศสองลำเกิดไฟไหม้ในอ่าวเปอร์เซียตอนเหนือ ใกล้กับอิรักและคูเวต มีภาพวิดีโอแสดงให้เห็นเปลวไฟล้อมรอบเรือ อิรักกล่าวโทษอิหร่านว่าเป็นผู้ก่อเหตุโจมตี ซึ่งเกิดขึ้นในวันที่ 13 ของความขัดแย้ง อิหร่านเตือนว่าน้ำมันดิบจะไม่ผ่านช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งเป็นจุดสำคัญสำหรับน้ำมันดิบ 20% ของโลก
ภาพรวมตลาด
การโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับอุปทานหยุดชะงักเป็นวงกว้าง ส่งผลให้ราคาน้ำมันดิบ WTI ฟิวเจอร์สสูงขึ้น หลังจากแตะระดับใกล้ 120 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลในช่วงต้นสัปดาห์ ราคาน้ำมันดิบเบรนต์เคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ 90-96 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลเมื่อเร็วๆ นี้ เพิ่มขึ้นกว่า 30% ในเดือนที่ผ่านมา ท่ามกลางความเสี่ยงจากสงคราม หุ้นกลุ่มพลังงาน เช่น Exxon (XOM) และ Chevron (CVX) ปรับตัวสูงขึ้น สวนทางกับตลาดหุ้นโดยรวมที่อ่อนตัวลง
การเคลื่อนไหวของหุ้นและสินทรัพย์ปลอดภัย
สัญญาซื้อขายล่วงหน้าหุ้นสหรัฐฯ ร่วงลง สัญญา S&P 500 (SPX) ลดลง 0.1% สู่ระดับ 6,775.80 และสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Dow ลดลง 0.3% ราคาทองคำ (GCc1) เพิ่มขึ้น 1.6% สู่ระดับ 5,180.70 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เนื่องจากนักลงทุนมองหาสินทรัพย์ปลอดภัย ดัชนีดอลลาร์ (DXY) ปรับตัวขึ้นเล็กน้อย สวนทางกับกระแสสินทรัพย์เสี่ยง ขณะที่ผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ลดลงสู่ระดับ 4.13%
มาตรการตอบสนองเชิงนโยบาย
สำนักงานพลังงานระหว่างประเทศเตรียมปล่อยน้ำมัน 400 ล้านบาร์เรลจากคลังสำรองเชิงยุทธศาสตร์เพื่อรับมือกับผลกระทบที่เกิดขึ้น ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ แห่งสหรัฐฯ ประกาศปล่อยน้ำมัน 172 ล้านบาร์เรลจากคลังสำรองปิโตรเลียมเชิงยุทธศาสตร์เพื่อควบคุมราคาน้ำมันที่พุ่งสูงขึ้น การเคลื่อนไหวเหล่านี้มีเป้าหมายเพื่อปกป้องผู้บริโภคจากต้นทุนพลังงานที่พุ่งสูงขึ้น เนื่องจากสงครามยังไม่มีทีท่าว่าจะยุติลง
ผลกระทบในระดับมหภาค
ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นอาจกระตุ้นให้เกิดภาวะเงินเฟ้อในประเทศเศรษฐกิจหลัก ๆ ทำให้แนวทางการกำหนดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางที่ตึงเครียดอยู่แล้วจากการเติบโตชะลอตัวยิ่งมีความซับซ้อนยิ่งขึ้น การหยุดชะงักทางพลังงานอย่างต่อเนื่องอาจลด GDP โลกเพราะการจำกัดการขนส่งและการผลิต สายการบินและผู้ขนส่งสินค้ากำลังเผชิญกับแรงกดดันด้านกำไร “เหตุการณ์เรือบรรทุกน้ำมันครั้งนี้เน้นย้ำถึงความเปราะบางของอุปทาน คาดว่าเงินเฟ้อจะยังคงอยู่ในระดับสูง เว้นแต่การเจรจาทางการทูตจะประสบความสำเร็จ” โอเล่ ฮันเซ่น หัวหน้าฝ่ายกลยุทธ์สินค้าโภคภัณฑ์ของธนาคารแซกโซกล่าว
มุมมองของนักวิเคราะห์
นักลงทุนจับตามองภัยคุกคามจากช่องแคบฮอร์มุซอย่างต่อเนื่องว่าเป็นปัจจัยขับเคลื่อนหลัก “คำพูดเรื่องการปิดล้อมอ่าวของอิหร่านกำลังกลายเป็นความจริง เรากำลังประเมินสถานการณ์การสูญเสียอุปทานระดับ 10-15%” นักเทรดตลาดพลังงานของเจพีมอร์แกนกล่าว ความรู้สึกไม่มั่นใจ ความเสี่ยงเป็นวงกว้างทำให้ความผันผวนเพิ่มสูงขึ้น ซึ่งแสดงออกผ่านการเคลื่อนไหวของ VIX ที่ปรับตัวสูงขึ้น
สิ่งที่ต้องจับตาดู
นักเทรดจับตาดูการอัปเดตเกี่ยวกับการผ่านช่องแคบฮอร์มุซ การประกาศลดปริมาณสำรองน้ำมันของสหรัฐฯ ครั้งต่อไป และสัญญาณว่าความขัดแย้งจากอิหร่านหรือชาติพันธมิตรของสหรัฐฯ จะยกระดับขึ้นอีกหรือไม่ การตัดสินใจเรื่องผลผลิตน้ำมันของ OPEC+ ที่กำลังจะเกิดขึ้น และข้อมูลอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ จะเป็นตัววัดการเปลี่ยนแปลงด้านนโยบาย ท่ามกลางวิกฤตน้ำมัน
