ในวันพุธที่ผ่านมา ราคาทองคำปรับตัวลดลงหลังจากขึ้นไปทำจุดสูงสุดตลอดกาลใหม่ได้สำเร็จ
กราฟ XAUUSD รายวัน
ราคาของ XAUUSD ลดลง -0.46% ในวันพุธ หลังจากแตะระดับสูงสุดใหม่ตลอดกาลใกล้ $2,480 ราคาสูงสุดก่อนหน้านี้ที่ 2,450 ดอลลาร์จะเป็นระดับแนวรับแรกที่น่าจับตามอง
ทองคำร่วงลงหลังจากสร้างสถิติจุดสูงสุดใหม่อีกครั้งในวันพุธ เพราะเทรดเดอร์เก็งกันมากขึ้นว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเร็วๆ นี้
เมื่อวันพุธที่ผ่านมา ผู้ว่าการเฟด คริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ กล่าวว่าเศรษฐกิจกำลังเข้าใกล้ระดับที่ธนาคารกลางสามารถลดต้นทุนการกู้ยืมได้ อย่างไรก็ตาม เขาระบุว่าเขาต้องการเห็น “หลักฐานอีกเล็กน้อย” ที่ว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังเคลื่อนตัวต่ำลง
วอลเลอร์เและเจ้าหน้าที่เฟดคนอื่นๆ บางคนเริ่มส่งสัญญาณว่าพวกเขากำลังเข้าใกล้การลดอัตราดอกเบี้ยมากขึ้น อย่างไรก็ตาม เสียงส่วนใหญ่รวมถึงประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ ก็ยังไม่ยอมพูดถึงไทม์ไลน์ที่เฉพาะเจาะจงว่าจะลดดอกเบี้ยเมื่อใด ตามข้อมูลจาก CME FedWatch Tool ขณะนี้ ตลาดเห็นโอกาส 98% ที่เฟดสหรัฐฯ จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
ทองคำเพิ่มขึ้นเกือบ 20% ในปีนี้ โดยได้แรงหนุนจากการซื้อจำนวนมากจากธนาคารกลาง สุขภาพผู้บริโภคที่แข็งแกร่งในจีน และความต้องการสินทรัพย์สำรองปลอดภัยเนื่องจากความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ โมเมนตัมขาขึ้นกลับมาปรากฏตัวอีกครั้งในฐานะตัวขับเคลื่อนราคาทองคำที่สำคัญ ท่ามกลางสภาพแวดล้อมที่เป็นกระทิงมากขึ้น
“ความคาดหวังที่ว่าเรา (เฟด) เข้าใกล้การปรับลดอัตราดอกเบี้ย เรารับทราบ และเราได้เห็นสิ่งนี้เนื่องจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรยังคงลดลงอย่างช้าๆ เป็นไปตามความคาดหมาย เงินดอลลาร์ที่อ่อนค่าลง ก็เป็นปัจจัยสนับสนุนหลักที่อยู่เบื้องหลังการเคลื่อนไหวทองคำครั้งนี้” David Meger จาก High Ridge Futures กล่าว
วันพฤหัสบดี จะมีการประชุมอัตราดอกเบี้ยจากธนาคารกลางยุโรป ซึ่งอาจผลักดันค่าเงินดอลลาร์สหรัฐและทองคำได้
ขณะนี้อัตราดอกเบี้ยของยูโรปเชื่อว่าจะอยู่ที่ 48bp ของการปรับลดดอกเบี้ยในปี 2024 ซึ่งน้อยกว่าการปรับลดทั้งหมด 25bp สองครั้ง การปรับลดดอกเบี้ยครั้งที่สามในเดือนตุลาคมไม่น่าจะเป็นไปได้ เนื่องจากธนาคารกลางยุโรปกำลังดำเนินการคาดการณ์รายไตรมาส คลาส น็อตต (Klaas Knot) สมาชิกสภาปกครองตั้งข้อสังเกตก่อนหน้านี้ว่าเขาชอบที่จะเห็นการตัดสินใจลดอัตราดอกเบี้ยเป็นรายไตรมาสไปเพื่อดูการคาดการณ์ทางเศรษฐกิจที่อัปเดต ดังนั้น การปรับลดดอกเบี้ย 50bp ในการประชุมครั้งเดียวไม่น่าจะเป็นไปได้ เนื่องจากตัวเลขเงินเฟ้อยังคงไม่ยอมลง และมีความเสี่ยงจะเกิดภาวะถดถอย แม้ว่าจะยังคงอยู่ในระดับต่ำ
