ในวันพฤหัสบดี ดัชนีค่าเงินดอลลาร์สหรัฐทรงตัวอยู่ที่ระดับใกล้ 100 ได้รับแรงหนุนจากกระแสเงินทุนที่ไหลเข้าสู่สินทรัพย์ปลอดภัย เนื่องจากความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นกับอิหร่านส่งผลกระทบต่อตลาดโลก ราคาน้ำมันพุ่งสูงขึ้น ขณะที่ราคาหุ้นลดลง ตอกย้ำถึงความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ยังคงมีอยู่ในตะวันออกกลาง
ภาพรวมตลาด
ดัชนีค่าเงินดอลลาร์ (DXY) เคลื่อนไหวอยู่ใกล้ระดับ 99.50 เพิ่มขึ้น 0.2 เปอร์เซ็นต์จากราคาปิดเมื่อวันพุธ หลังทดสอบแนวต้านที่ 100 ในช่วงต้นสัปดาห์ ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ (LCOc1) พุ่งขึ้น 2.1 เปอร์เซ็นต์สู่ระดับ 105.20 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ WTI เพิ่มขึ้น 2.3 เปอร์เซ็นต์สู่ระดับ 101.50 ดอลลาร์ ได้รับแรงหนุนจากความกังวลเกี่ยวกับอุปทานในช่องแคบฮอร์มุซหยุดชะงัก ราคาทองคำ (XAU) เพิ่มขึ้น 1.2 เปอร์เซ็นต์สู่ระดับ 4,525 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ฟื้นตัวจากระดับที่ลดลงเมื่อเร็วๆ นี้ เนื่องจากนักลงทุนมองหาสินทรัพย์ปลอดภัย
ตัวกระตุ้นทางภูมิรัฐศาสตร์
อิหร่านปฏิเสธข้อกล่าวอ้างของสหรัฐฯ เกี่ยวกับการเจรจาลดความตึงเครียดและประกาศว่าจะโจมตีเป้าหมายของอเมริกาอีกครั้ง ทำให้ความขัดแย้งยืดเยื้อมาเป็นสัปดาห์ที่สี่แล้ว ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ย้ำข้อเรียกร้องให้กองทัพอิหร่านยอมจำนน ขณะที่ปฏิบัติการของอิสราเอลมุ่งเป้าไปที่กลุ่มหัวแข็งในเตหะราน รวมถึงผู้ที่อาจเป็นผู้สืบทอดตำแหน่งผู้นำสูงสุด อาลี คาเมเนอี กลุ่มประเทศอ่าวเข้าใกล้มีส่วนร่วมในสงครามมากขึ้น ทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับความไม่มั่นคงในภูมิภาคกว้างขึ้น
แรงกดดันราคาหุ้น
หุ้นวอลล์สตรีทฟิวเจอร์สปรับตัวลง ฟิวเจอร์ส S&P 500 (SPX) e-minis ลดลง 0.8 เปอร์เซ็นต์ และฟิวเจอร์ส Nasdaq 100 ลดลง 1.1 เปอร์เซ็นต์ ดัชนีตลาดหุ้นยุโรป เช่น Euro STOXX 50 ลดลง 0.9 เปอร์เซ็นต์ สะท้อนถึงความรู้สึกไม่มั่นใจ และความเสี่ยงท่ามกลางความหวังเกิดการหยุดยิง ซึ่งยังคงมีน้อย ตลาดเอเชียปิดวันแบบผันผวน ดัชนี Nikkei ของญี่ปุ่นลดลง 1.2 เปอร์เซ็นต์ หลังจากหุ้นกลุ่มพลังงานที่เกี่ยวข้องกับน้ำมันช่วยชดเชยบางส่วน
การปรับตัวเข้าสู่สินทรัพย์ปลอดภัย
ดอลลาร์แข็งค่าขึ้น 0.4 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับยูโร (EUR) มาอยู่ที่ 1.0820 ดอลลาร์ และแข็งค่าขึ้น 0.3 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับเยน (JPY) มาอยู่ที่ 150.20 เยน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ลดลง 3 จุดพื้นฐานมาอยู่ที่ 4.25 เปอร์เซ็นต์ ส่งสัญญาณการซื้อพันธบัตร ขณะที่ฟรังก์สวิส (CHF) แข็งค่าขึ้น 0.2 เปอร์เซ็นต์ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยรอง บิตคอยน์ทรงตัวอยู่ใกล้ 72,000 ดอลลาร์ นักลงทุนอยู่ระหว่างการหลีกเลี่ยงความเสี่ยง และการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อ
การตอบสนองเชิงนโยบาย
ธนาคารกลางสหรัฐฯ เผชิญกับแรงกดดันมากขึ้นจากต้นทุนพลังงานที่สูงขึ้น นักวิเคราะห์เตือนถึงเงินเฟ้อที่ติดอยู่เหนือ 3 เปอร์เซ็นต์ เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางยุโรปส่งสัญญาณพร้อมที่จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้หากการเติบโตอ่อนแอลงอีก ผู้ผลิต OPEC+ หารือเกี่ยวกับการเพิ่มผลผลิต แต่ให้ความสำคัญกับเสถียรภาพท่ามกลางภัยคุกคามจากช่องแคบฮอร์มุซ
