S&P 500 เริ่มต้นสัปดาห์ด้วยการปรับตัวขึ้นเป็น $4,280.14 ในเซสชั่นเอเชียวันนี้ ความตื่นเต้นเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่ลดลงทำให้นักลงทุนมีเหตุผลที่จะยอมรับความเสี่ยงในหุ้นและตลาดดัชนีมากขึ้น ดังนั้น ตลาดกระทิงจึงสามารถกลับมาครองตลาดดัชนีได้เป็นเวลาสี่สัปดาห์ติดต่อกัน สังเกตได้จาก SPX 500 ซึ่งอยู่ในช่วงขาขึ้นเมื่อเดือนที่ผ่านมา มีราคาปิดในแต่ละสัปดาห์สูงขึ้นมากกว่า 554.74 pips อ้างอิงระยะเวลาคำนวณได้มาตั้งแต่เดือนกรกฎาคมที่ $3,725.40 ถึงเดือนสิงหาคม ที่ $4,280.14
แนวโน้มขาขึ้นในปัจจุบันของ SPX 500 มีสาเหตุหลักมาจากอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่ปรับตัวลดลง ทำให้นักลงทุนเชื่อว่าเฟดน่าจะชะลอตัวลงจากการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งถัดไปเดือนกันยายน จากรายงานเงินเฟ้อเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว อัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ลดลงจากจุดสูงสุดในรอบ 40 ปีที่ 9.1% YoY ลงมาอยู่ที่ 8.5% YoY คิดเป็นการลดลงมากกว่า 0.6% จากรายงานตัวเลขเพียงครั้งเดียว นักลงทุนมีความเชื่อมั่นมากขึ้นว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ จะไม่เข้าสู่ภาวะถดถอยอย่างที่เคยกลัวกันก่อนหน้านี้
SPX 500 ซึ่งเป็นดัชนีที่ได้รับความนิยมมากที่สุดของสหรัฐฯ ได้รับอานิสงส์อย่างมากจากการกลับมาสนใจตลาดดัชนีสหรัฐฯ จึงเป็นสาเหตุที่ทำให้เราได้เห็นแนวโน้มขาขึ้นในปัจจุบัน อย่างไรก็ตาม หลายคนกลัวว่าตลาดกระทิงในปัจจุบันของ SPX 500 อาจกลับตัวได้ทุกเมื่อในสัปดาห์นี้ มีเพียงการขึ้นยืนเหนือแนวต้านปัจจุบันอาจส่งสัญญาณถึงความต่อเนื่องของแนวโน้มขาขึ้น
ดัชนี S&P 500 คืออะไร?
SPX 500 เป็นดัชนีหุ้นสหรัฐฯ ที่อ้างอิงมูลค่าตามหุ้นมูลค่า 500 ตัวของบริษัทเอกชนสหรัฐฯ ที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์ก และมูลค่าตามราคาตลาดสูงที่สุด SPX 500 ได้รับความนิยมในปัจจุบันและถือเป็นมาตรวัดประสิทธิภาพของตลาดหุ้นสหรัฐฯ หุ้นที่ถูกลิสต์เข้ามาใน SPX 500 จะถูกเลือกตามมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด
ราคาตลาดของดัชนี SPX 500 สร้างขึ้นโดยบริษัทที่รู้จักในชื่อ Ultronics System Corp บริษัทนี้อัพเดทต้นทุนของหุ้นของแต่ละบริษัทที่ประกอบเป็น S&P 500 ทุกๆ 15 วินาที
คำว่า SPX เป็นคำย่อที่ใช้เรียกแทน ‘The Standard and Poor Index’ ซึ่งหมายความว่าหุ้นที่เพิ่มในตระกูล SPX 500 ถือได้ว่าเป็นหุ้นมาตรฐานที่จะใช้ในการวัดมูลค่าหุ้นอื่นๆ ของสหรัฐอเมริกา หุ้นใด ๆ ที่ไม่ตรงตามมาตรฐานนี้ถือได้ว่า ‘ไม่ผ่าน’
คณะกรรมการฯ จะคัดเลือกหุ้นที่จะลิสต์ขึ้น SPX 500 ทุกไตรมาส การเลือกนี้ขึ้นอยู่กับหลายปัจจัย: มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัท ตำแหน่งที่ตั้งของบริษัท สภาพคล่อง การแลกเปลี่ยนรายชื่อ และการจัดประเภทภาคส่วน
นักลงทุนมักจะให้ความสนใจอย่างมากกับหุ้นสำคัญสิบตัวแรกของดัชนี S&P 500 เนื่องจากหุ้นทั้งสิบตัวนี้คิดเป็นสัดส่วนมากกว่า 30% ของน้ำหนักรวมทั้งหมดของดัชนี การเปลี่ยนแปลงราคาของหุ้นหลักเหล่านี้มีผลกระทบต่อความสามารถในการวิ่งของ SPX 500 รายชื่อหุ้นทรงอิทธิพลสิบตัวมีดังต่อไปนี้
หุ้นสิบอันดับแรกที่มีอิทธิพลสูงสุดบนดัชนี S&P 500
- Apple Inc. (AAPL)
- Microsoft Corp. (MSFT)
- Amazon.com, Inc. (AMZN)
- Tesla, Inc. (TSLA)
- Alphabet Inc. Class A (GOOGL)
- Alphabet Inc. Class C (GOOG)
- Nvidia Corp. (NVDA)
- Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B)
- Meta Platforms Inc.
- UnitedHealth Group Inc.
SPX 500 ได้รับผลกระทบหลักจากการเคลื่อนไหวของหุ้นคอมโพสิตที่ประกอบเป็นดัชนี S&P 500 ซึ่งหมายความว่าราคาของดัชนีนี้ขึ้นอยู่กับประสิทธิภาพของหุ้นสหรัฐฯ โดยเฉพาะอย่างยิ่งหุ้นสำคัญที่ประกอบเป็นดัชนีนี้ เราสามารถยืนยันได้ว่า: ปัจจัยทั้งหมดที่มีอิทธิพลต่อตลาดหุ้นสหรัฐก็ส่งผลต่อดัชนี SPX 500 ด้วย
ดังนั้นนักลงทุนที่จะลงทุนใน SPX 500 จะต้องให้ความสนใจอย่างมากกับการเคลื่อนไหวของราคาหุ้นที่เป็นส่วนประกอบของดัชนี การคาดการณ์การเติบโตของบริษัท รายได้ที่คาดหวัง ข่าวสำคัญที่มีผลกระทบต่อบริษัทที่ถูกลิสต์อยู่บนดัชนี ข้อมูลทางเศรษฐกิจ เหตุการณ์ทางการเมืองที่สำคัญ การเพิ่มอัตราดอกเบี้ย รายงานอัตราเงินเฟ้อ ฯลฯ
SPX 500 จะสามารถรักษาแนวโน้มขาขึ้นต่อไปได้หรือไม่?
SPX 500 ปรับตัวขึ้นมาเป็นเวลาสี่สัปดาห์ติดต่อกันแล้ว และกำลังเผชิญกับแนวต้านอย่างแข็งแกร่งในปัจจุบัน อย่างไรก็ตาม แท่งเทียนขาลงค่อยๆ ปรากฏขึ้นในกราฟรายสัปดาห์ ซึ่งบ่งชี้ว่าอาจมีการการกลับตัวในระยะเวลาอันสั้น ตามปกติแล้ว เมื่อการประชุมของเฟดในเดือนกันยายนใกล้เข้ามา ตลาดกระทิงจำเป็นต้องทะลุแนวต้านยืนเหนือ $4280.14 ให้ได้ก่อน เพื่อโน้มน้าวนักลงทุนว่าขาขึ้นยังคงแข็งแรงดี
การไม่สามารถยืนเหนือระดับนี้อาจทำให้กราฟลงไปทดสอบแนวรับอีกครั้งที่ $4,138.80 แต่หากตลาดกระทิงทำลายแนวต้านปัจจุบันที่ $4,280.14 ขึ้นไปได้ เราสามารถคาดการณ์ว่าจะได้เห็นราคาปรับตัวกลับขึ้นไปทดสอบเป้าหมายต่อไปที่ $4,395.00
