Mùa báo cáo thu nhập đã đến đối với các ngân hàng đầu tư Mỹ. Nhiều tên tuổi lớn sẽ công bố báo cáo vào thứ Sáu.
JP Morgan sẽ công bố số liệu quý 4 năm 2022 trước cuối tuần, khơi dậy sự tò mò của thị trường về những gì đã diễn ra và nên giao dịch cổ phiếu này thế nào.
JPM – Biểu đồ ngày
JP Morgan đã phục hồi vững chắc kể từ tháng 10, nhưng ngân hàng này đã chững lại cùng chỉ số Dow Jones vào tháng 12. Một lần bật lên khác đã tạo ra mức hỗ trợ và kháng cự rõ ràng ở mức $138,66. Nếu báo cáo thu nhập gây thất vọng, giá có thể sẽ có một đợt sụt giảm tiếp theo với mục tiêu đầu tiên là 128 USD.
JPMorgan đã có thể vượt qua những khó khăn. Kết quả kinh doanh quý ba cho thấy doanh thu tăng 10% so với cùng kỳ năm ngoái. Ngân hàng này đã có thể tận dụng lãi suất cao hơn, tạo ra 17,5 tỷ USD thu nhập lãi ròng. Với kỳ vọng tích cực cho quý 4 là 19 tỷ USD, ngân hàng dự kiến sẽ tăng trưởng mạnh mẽ hơn nữa. Các nhà phân tích đưa ra mục tiêu giá trung bình là $143 cho cổ phiếu này.
Đối với quý 4 năm 2022, các nhà phân tích kỳ vọng ngân hàng có trụ sở tại New York này sẽ kiếm được 3,12 USD trên mỗi cổ phiếu với doanh thu 34,3 tỷ USD. Con số này được so sánh với năm trước, khi thu nhập đạt được là 3,33 USD/cổ phiếu với doanh thu 30,35 tỷ USD. Trong cả năm, thu nhập dự kiến sẽ giảm 24% so với cùng kỳ năm ngoái xuống còn 11,66 USD/cổ phiếu, trong khi doanh thu cả năm là 130,46 tỷ USD sẽ đánh dấu mức tăng 4,1% trong năm.
Phân tích từ ngân hàng đầu tư JP Morgan cho rằng có 85% khả năng các cổ phiếu sẽ tăng giá ít nhất 1,5% nếu lạm phát thấp hơn mức 6,6%. Họ cũng cho rằng có 15% khả năng các cổ phiếu sẽ giảm giá 2,5 – 3% nếu lạm phát cao hơn mức 6,6%.
Thu nhập quý 3 được thúc đẩy nhờ lãi suất cao hơn, với doanh thu ổn định đạt 32,7 tỷ USD, cao hơn ước tính 1 tỷ USD. Doanh thu thì cao hơn 14%, trong khi chi phí chỉ tăng 11%. Lợi nhuận từ người tiêu dùng cũng cao hơn, nhưng ngân hàng lại bị ảnh hưởng trong nhánh Ngân hàng Đầu tư do sự biến động của thị trường, với doanh thu giảm 43% xuống còn 1,7 tỷ USD.
Sự biến động của thị trường tạo ra những khó khăn trong ngành ngân hàng đầu tư và các công ty đang chuyển sang chế độ tiết kiệm chi phí hơn là thực hiện các vụ mua lại. Nhìn chung, bốn mảng chính của ngân hàng có sự cải thiện nhẹ.
Trước tiên, thị trường sẽ đánh giá báo cáo lạm phát của nền kinh tế Mỹ vào thứ Năm; điều này sẽ ảnh hưởng đến con đường phía trước của JPM sau báo cáo thu nhập mới nhất này.
