要点
今日关注：英国零售销售将于14:00（北京时间，GMT+8）公布，欧洲及美国PMI初值将检验能源成本上升下的经济增长情况，美国密歇根大学消费者信心指数随后于22:00公布。日本核心CPI年率已由1.7%升至2.1%，制造业PMI则放缓至53.3。下周将迎来美联储、欧洲央行及日本央行利率决议，以及美国GDP和核心PCE数据。 |
全球市场回顾
- 周四美股交易时段，道琼斯指数上涨0.02%，报52,867点；
- 标普500指数下跌1.21%，报7,663点；
- 纳斯达克综合指数下跌2.60%，报26,008点。
- 美元指数下跌0.08%至101.61。
- 美国2年期国债收益率下降16.7个基点至4.639%，10年期国债收益率下降16.6个基点至4.953%。
- 布伦特原油上涨3.73%至112.88美元，WTI原油上涨2.02%至99.11美元，黄金下跌2.81%至4,023.98美元。
经济日历
10月23日（GMT+8）重要事件
| 时间 (GMT+8) | 事件 | 重要性 |
|---|---|---|
| 06:00 | 澳大利亚10月制造业及服务业PMI初值 | ** |
| 07:30 | 日本9月CPI年率 | ** |
| 08:30 | 日本10月制造业及服务业PMI初值 | ** |
| 14:00 | 英国9月零售销售年率 | ** |
| 15:30 | 德国10月制造业及服务业PMI初值 | ** |
| 16:00 | 欧元区10月制造业及服务业PMI初值 | ** |
| 16:30 | 英国10月制造业及服务业PMI初值 | ** |
| 21:45 | 美国10月制造业及服务业PMI初值 | *** |
| 22:00 | 美国10月密歇根大学消费者信心指数终值 | *** |
下周重点数据及事件｜10月26日至30日（GMT+8）
- 周一（10月26日）：新西兰假期；德国10月Ifo商业景气指数；美国10月达拉斯联储制造业活动指数。
- 周二（10月27日）：美国9月营建许可终值、ADP每周就业人数变化、9月耐用品订单、10月谘商会消费者信心指数、9月新屋销售及10月里士满联储制造业指数。
- 周三（10月28日）：美国API原油库存；澳大利亚9月CPI；德国11月GfK消费者信心指数；加拿大央行利率决议；美国EIA原油库存。
- 周四（10月29日）：美联储利率决议及新闻发布会；欧元区10月经济景气指数；美国核心PCE、第三季度GDP初值及首次申领失业救济金人数；欧洲央行利率决议及新闻发布会。
- 周五（10月30日）：日本9月失业率及东京10月CPI；澳大利亚第三季度PPI；日本央行利率决议；德国10月失业率、第三季度GDP初值及10月CPI初值；欧元区第三季度GDP初值及9月失业率；加拿大9月GDP初值。
【20261023 行情分析】
受报价时点及合约规格影响，4小时图报价可能与现货收盘价及新闻报价有所不同。
阻力位：1.1278/1.1310
支撑位：1.1176/1.1143
分析师观点：法国财政前景不明朗，以及即将公布的主权信用评级结果，继续对欧元构成压力。今日欧洲PMI将验证，在能源成本上升之际，企业活动能否保持韧性，为下周欧洲央行利率决议前的市场判断提供更多依据。
欧元兑美元目前位于1.1221附近，略高于下降通道中线。若跌破1.1215，市场焦点将转向1.1176及1.1143两个支撑位。
方向：中性至谨慎看空
阻力位：1.3471/1.3511
支撑位：1.3336/1.3304
分析师观点：英国通胀升至3.5%，继续支持市场对英国央行11月加息的预期，为英镑提供国内基本面支撑。今日零售销售及PMI数据，将帮助市场判断消费支出及企业活动，是否仍有足够韧性承受进一步的政策收紧。
英镑兑美元目前位于1.3402附近，在1.3407下方整理，处于上升通道下半部。若持续升破1.3407，将先测试1.3439，其后阻力位为1.3471及1.3511。
方向：谨慎看多
阻力位：157.06/157.37
支撑位：155.78/155.40
分析师观点：日本核心通胀重新高于日本央行2%的目标，即使决策者下周维持利率不变，后续进一步收紧政策的理由仍有所增强。与此同时，美国国债收益率大幅下降，削弱了收益率对美元的支撑，为日元增添支持因素。
美元兑日元跌破157.67后，目前位于156.57附近，已进入下降通道下半部。若卖压持续，汇价先后跌破156.39及156.09，将进一步关注155.78及155.40两个支撑位。
方向：谨慎看空
阻力位：103.75/106.68
支撑位：94.43/91.54
分析师观点：中东能源基础设施遭袭，继续为油价带来供应风险溢价。美国的生产激励措施可能逐步推动新增产量及炼油投资，但增加产能并不能立即解决当前供应受到的干扰。
USOIL目前位于99.74美元附近，高于下降通道中线及99.11美元斐波那契水平。若守稳99.11美元，将有利于进一步回升至101.45美元；若升破该水平，可继续关注103.75及106.68美元。
方向：中性至谨慎看多
阻力位：4050/4068
支撑位：3975/3957
阻力位：55.38/55.86
支撑位：53.38/53.00
分析师观点：美元走弱及美国国债收益率大幅下降，通常会为黄金提供支撑，但金价仍持续下跌。这表明，美联储决议前，这些利好因素尚不足以抵消能源价格引发的通胀担忧，以及贵金属板块整体抛售所带来的压力。
黄金下探4,050美元并跌穿下降通道下轨后，目前位于4,011美元附近。短线重点是4,000美元心理关口能否守住；若失守，将先关注3,993美元，其后支撑位为3,975及3,957美元。
白银同样受到贵金属板块整体回落的影响，目前位于54.23美元附近，低于55.01美元，并接近下降通道下轨。若跌势持续，先后跌破54.13及53.76美元，市场焦点将转向53.38至53.00美元支撑区。
方向：黄金谨慎看空；白银谨慎看空
阻力位：52965/53082
支撑位：52467/52353
分析师观点：道指收盘基本持平，反映防御性股票在周四科技股抛售期间提供了支撑。宝洁等公司股价上涨，帮助缓冲指数跌幅；不过，整体市场仍对能源成本上升及企业投资回报方面的担忧较为敏感。
US30自52,965点附近回落后，目前位于52,775点附近，但仍高于上升通道中线。若先后跌破52,735及52,586点，将削弱反弹走势，并进一步关注52,467及52,353点。
方向：中性至谨慎看多
阻力位：29440/29749
支撑位：28443/28129
分析师观点：市场对Meta人工智能支出及现金流的担忧，再次引发对大型科技投资需要多久才能产生回报的质疑。周四抛售期间，国债收益率大幅下降也未能抵消这些忧虑。今日美国PMI可能进一步检验经济增长前景。
NAS100目前位于28,975点附近，低于29,136点斐波那契水平，处于下降通道下半部。若卖方推动指数跌破28,747点，下一支撑位为28,443点，其后为28,129点。
方向：谨慎看空
阻力位：23312/23405
支撑位：22814/22717
分析师观点：昨日港股经历急挫，美国科技股因人工智能支出及现金流忧虑而下跌，可能影响港股科技板块情绪。
HK50跌破23,312至23,405点原支撑区后，目前位于22,965点附近，处于下降通道下半部。反弹先关注23,028及23,121点，其后为23,312及23,405点阻力；若跌破22,908点，将进一步关注22,814及22,717点支撑。
方向：谨慎看空
资料来源：美联储会议日程｜美国经济分析局发布日程｜日本CPI｜市场报道
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